변동성이 줄어든 시장에서 갑자기 큰 움직임이 생길 때 그 방향성을 잡아내기만 하면 좋겠다는 생각, 한 번쯤 해보셨죠? 시장은 항상 압축되었다가 터지는 사이클을 반복하는데, 이 압축 구간에서 미리 준비하고 폭발 시점에 포지션을 잡는 방법이 있습니다. 바로 ‘스퀴즈 모멘텀 지표’를 활용하는 겁니다.
스퀴즈 모멘텀, 도대체 뭘 스퀴즈한다는 거야?
스퀴즈(Squeeze)란 말 그대로 ‘쥐어짜다’라는 뜻인데요. 주가가 좁은 범위에서 횡보하며 변동성이 압축되는 상태를 가리킵니다. 마치 용수철을 꾹꾹 누르고 있다가 놓으면 확! 튀어오르는 것처럼, 시장도 변동성이 압축되었다가 어느 순간 폭발적으로 움직입니다.
스퀴즈 모멘텀 지표는 트레이딩뷰에서 가장 인기 있는 지표 중 하나로, 변동성이 낮은 구간(스퀴즈 상태)과 변동성이 확장되는 시점을 시각적으로 알려줍니다. John Carter가 ‘Mastering the Trade’라는 책에서 소개한 ‘TTM Squeeze’에서 파생되었으며, LazyBear라는 트레이더가 개발한 버전이 널리 사용되고 있죠.
자, 그럼 이 지표가 어떻게 작동하는지 조금 더 깊이 들어가 볼까요? 뭔가 복잡한 수학 공식이 나올 것 같지만, 사실 원리는 놀랍도록 단순합니다.
스퀴즈 모멘텀의 3가지 핵심 요소
- 볼린저 밴드: 이동평균선을 중심으로 표준편차를 더하고 빼서 만든 밴드로, 가격의 변동성을 측정합니다.
- 켈트너 채널: 이동평균선을 중심으로 평균 진폭(ATR)을 더하고 빼서 만든 채널로, 또 다른 방식으로 변동성을 측정합니다.
- 선형 회귀 모멘텀: 가격 패턴을 분석해 모멘텀의 방향과 강도를 파악합니다.
이 세 가지 요소가 합쳐져서 어떤 마법이 일어나냐면요, 볼린저 밴드가 켈트너 채널 내부로 들어오면(즉, 변동성이 압축되면) ‘스퀴즈 ON’ 상태가 되고, 볼린저 밴드가 켈트너 채널을 벗어나면(변동성이 확장되면) ‘스퀴즈 OFF’ 상태가 됩니다.
색깔로 읽는 시장 심리: 스퀴즈 모멘텀 지표 해석법
차트에서 스퀴즈 모멘텀 지표는 어떻게 생겼을까요? 크게 두 가지 요소로 구성됩니다.
1. 스퀴즈 상태 표시 (십자가)
- 검은색 십자가: 스퀴즈 ON 상태. 볼린저 밴드가 켈트너 채널 내부에 있어 변동성이 압축되고 있다는 신호입니다.
- 회색 십자가: 스퀴즈 OFF 상태. 볼린저 밴드가 켈트너 채널을 벗어나 변동성이 확장되고 있다는 신호입니다.
2. 모멘텀 히스토그램 (막대 그래프)
- 초록색 막대: 상승 모멘텀을 나타냅니다.
- 밝은 초록색: 상승 모멘텀이 강화되고 있습니다.
- 진한 초록색: 상승 모멘텀이 약화되고 있습니다.
- 빨간색 막대: 하락 모멘텀을 나타냅니다.
- 밝은 빨간색: 하락 모멘텀이 강화되고 있습니다.
- 진한 빨간색: 하락 모멘텀이 약화되고 있습니다.
진짜 신기한 건 이 간단한 색깔 신호만으로도 시장의 방향성을 꽤 정확하게 예측할 수 있다는 거예요. 물론 100% 맞는 건 아니지만(그런 지표가 있으면 저부터 발할라 직행했겠죠), 확률적으로 유의미한 신호를 주는 건 사실입니다.
실전! 스퀴즈 모멘텀으로 매매 타이밍 잡기
이제 실제로 이 지표를 어떻게 활용할지 알아볼까요? 저도 이 지표 처음 봤을 때는 헷갈렸는데, 몇 가지 규칙만 기억하면 의외로 간단합니다.
기본 매매 전략
- 스퀴즈 진입 시점 파악하기: 검은색 십자가가 나타나면 시장이 스퀴즈 상태에 진입했다는 신호입니다. 이때는 잠시 대기하며 모멘텀 히스토그램을 관찰합니다.
- 스퀴즈 해제 시점에 포지션 진입하기:
- 검은색 십자가가 회색 십자가로 바뀌는 시점이 매매 시그널입니다.
- 만약 이때 히스토그램이 초록색이라면 매수 포지션을, 빨간색이라면 매도 포지션을 고려합니다.
- 모멘텀 방향 전환 시 포지션 정리하기:
- 예를 들어, 초록색 막대가 빨간색으로 바뀌면 매수 포지션을 정리하는 시점이 됩니다.
재미있는 건, 스퀴즈 해제 직후에 나타나는 움직임이 보통 큰 방향성을 갖는다는 점이에요. 마치 압력밥솥의 뚜껑을 열었을 때 김이 확! 나오는 것처럼요. 그래서 이 지표는 큰 움직임을 예측하는 데 특히 유용합니다.
고급 활용 전략
- 다이버전스 활용하기:
- 가격은 신고가를 기록하는데 모멘텀 히스토그램은 이전보다 낮다면? 이건 상승 모멘텀이 약해지고 있다는 신호입니다.
- 반대로 가격은 신저가인데 모멘텀이 이전보다 높다면? 하락 추세가 약해지고 있다는 신호죠.
- 다른 지표와 조합하기:
- ADX: 트렌드의 강도를 측정하는 지표로, 스퀴즈 모멘텀과 함께 사용하면 더 정확한 시그널을 얻을 수 있습니다.
- WaveTrend: 추세의 방향성을 확인하는 데 도움이 됩니다.
- 시간대별 최적화:
- 5분, 1일, 1주일 차트에서 특히 효과적인 것으로 알려져 있습니다.
- 단기 트레이딩보다는 중장기 포지션에 더 유용한 경향이 있습니다.
지표 설정: 나만의 스퀴즈 모멘텀 커스터마이징하기
트레이딩뷰에서 스퀴즈 모멘텀 지표를 설정할 때 몇 가지 파라미터를 조정할 수 있습니다.
- BB Length: 볼린저 밴드의 기간. 일반적으로 20으로 설정합니다.
- BB MultFactor: 볼린저 밴드의 표준편차 배수. 기본값은 2.0입니다.
- KC Length: 켈트너 채널의 기간. 역시 20으로 설정하는 것이 일반적입니다.
- KC MultFactor: 켈트너 채널의 ATR 배수. 기본값은 1.5입니다.
정보의 홍수 속에서 제대로 된 매매 시그널을 얻기 위해서는 파라미터 값을 너무 자주 바꾸지 않는 것이 좋습니다. 일관성 있게 관찰하면서 패턴을 파악하는 것이 중요하죠. 뭐, 그래봤자 나중에 다 까먹고 기본값 쓰게 되는 게 인지상정이지만요.
그래서 정말 쓸만한 지표인가요? (장단점 분석)
모든 지표가 그렇듯, 스퀴즈 모멘텀도 완벽하지는 않습니다. 객관적으로 장단점을 살펴볼까요?
장점
- 직관적인 시각화: 색상과 형태로 시장 상태를 한눈에 파악할 수 있습니다.
- 큰 움직임 예측: 변동성이 낮은 시기 이후의 큰 움직임을 예측하는 데 효과적입니다.
- 다양한 시장 적용: 주식, 암호화폐, 선물 등 다양한 시장에서 활용 가능합니다.
단점
- 지연 신호: 모든 기술적 지표와 마찬가지로 약간의 지연이 있을 수 있습니다.
- 가짜 시그널: 특히 강한 추세 시장에서는 가짜 시그널이 발생할 수 있습니다.
- 단독 사용 한계: 이 지표만으로 매매 결정을 내리기보다는 다른 지표나 분석과 함께 사용하는 것이 좋습니다.
내 투자 스타일에 스퀴즈 모멘텀 적용하기
여러분의 투자 스타일에 따라 스퀴즈 모멘텀을 다양하게 활용할 수 있습니다.
스윙 트레이더라면?
검은색 십자가가 회색으로 바뀌는 시점에 진입하여 모멘텀 히스토그램이 반대 방향으로 전환될 때까지 포지션을 유지하는 전략이 효과적입니다.
포지션 트레이더라면?
주간 차트에서 스퀴즈 해제 시점을 포착하여 큰 추세의 시작점을 찾는 데 활용할 수 있습니다. 특히 상승장에서 깊은 조정 후 스퀴즈가 해제되는 시점은 좋은 매수 기회가 될 수 있습니다.
스캘퍼라면?
5분 차트에서 스퀴즈 상태를 관찰하며 짧은 시간 동안의 변동성 확장을 노리는 전략을 구사할 수 있습니다8. 다만 너무 짧은 시간 프레임에서는 노이즈가 많을 수 있으니 주의가 필요합니다.
- 함께보기: 참을 수 없는 단타의 유혹, 스캘핑이란
현실적인 수익을 위한 스퀴즈 모멘텀 활용 팁
이론은 좋지만, 실제 차트에서 어떻게 활용해야 할까요? 제가 몇 가지 실용적인 팁을 알려드릴게요.
- 스퀴즈 기간의 길이에 주목하세요: 검은색 십자가가 오래 지속될수록 이후의 움직임은 더 강력할 가능성이 높습니다. 마치 용수철을 더 오래, 더 깊게 눌렀을 때 더 강하게 튀어오르는 것과 비슷하죠.
- 히스토그램의 전환점을 놓치지 마세요: 히스토그램이 0선을 통과하는 지점은 종종 중요한 전환점이 됩니다. 특히 스퀴즈 해제와 함께 발생하면 더욱 강력한 신호가 됩니다.
- 주변 지지/저항선을 함께 보세요: 스퀴즈가 해제되는 시점에 주요 지지/저항선 근처에 있다면, 이는 더욱 믿을 만한 신호가 될 수 있습니다.
- ‘존버’만 하지 마세요: 아무리 좋은 진입점이라도 시장이 예상과 다르게 움직인다면 손절하는 것을 두려워하지 마세요. 폭망보다는 작은 손실이 낫습니다.
- 백테스트를 해보세요: 과거 차트에서 스퀴즈 모멘텀 시그널이 얼마나 정확했는지 확인해보는 것이 중요합니다. 이를 통해 지표에 대한 신뢰를 쌓을 수 있습니다.
마치며
스퀴즈 모멘텀 지표는 마치 시장의 숨은 리듬을 읽어주는 도구와 같습니다. 시장이 조용히 에너지를 모으는 순간을 포착하고, 그 에너지가 폭발하는 시점에 우리를 준비시켜주죠.
물론 이 지표만으로 투자의 모든 문제가 해결되지는 않습니다. 수익을 내기 위해서는 위험 관리, 자금 관리, 그리고 무엇보다 자신의 감정을 통제하는 능력이 필요합니다. 하지만 스퀴즈 모멘텀은 그 여정에서 믿을 만한 나침반이 되어줄 것입니다.
여러분은 어떤 지표를 주로 사용하시나요? 스퀴즈 모멘텀을 사용해본 경험이 있다면, 어떤 성과를 얻으셨는지 궁금합니다. 아니면 다른 변동성 지표와 함께 사용해보신 적이 있으신가요? 여러분의 경험도 함께 나눠주세요!
키워드 체크리스트
- 스퀴즈 모멘텀 지표 사용법
- TTM 스퀴즈 설정 방법
- 변동성 예측 지표
- 주식 매매 타이밍 포착
- 볼린저 밴드와 켈트너 채널
- 주식 변동성 분석
- 트레이딩뷰 인기 지표
- 모멘텀 트레이딩 전략
- 스퀴즈 모멘텀 히스토그램 해석
- 존 카터 TTM 스퀴즈
참고자료
https://blog.naver.com/chartist/222647244004
https://blog.naver.com/donkeung/222464650459
https://cobak.co/en/community/3/post/650468
https://blog.naver.com/chartist/222648944379
https://www.youtube.com/watch?v=WyrEaf_Li-U
https://kr.tradingview.com/ideas/search/SQUEEZE%20MOMENTUM%20INDICATOR%20%5BLAZYBEAR%5D/
https://www.xs.com/ko/blog/ttm-%EC%8A%A4%ED%80%B4%EC%A6%88/
https://tikobiwanolja.tistory.com/7
https://www.youtube.com/watch?v=JfylPeCJqkE
